终身寿险的基本概念：不仅仅是保障
终身寿险是一种保险合同，只要被保险人持续缴纳保费，保险公司就承诺无论被保险人何时去世，都会向受益人支付一笔确定的赔偿金。与定期寿险只在特定时间段内有效不同，终身寿险的保障持续终身。很多人认为终身寿险只是“保命”，但实际上它还兼具理财和资产传承的功能。
终身寿险的保费通常较定期寿险高，但一部分保费用于建立保单的现金价值。这个现金价值在合同存续期间会逐步累积，持有人可以在需要时通过减保、贷款等方式支取。这种特性使得终身寿险不只是单纯的风险保障工具，也成为了部分人选择的资产配置手段。
为什么会有人把终身寿险作为资产配置
终身寿险的现金价值账户是其区别于大多数其他保险的核心功能。现金价值通常以较为保守的利率增长，有一定的安全垫作用。在遇到紧急资金需求时，持有人可抵押或部分支取现金价值，灵活性较高。
对于一些高净值人群，终身寿险还常被用于财富传承、税务规划等目的。例如，受益人可直接获得保险金，避免了复杂的遗产分割程序，有助于保障家族成员的生活。与”REITs是什么？是不是“买房的替代品”“类似，终身寿险也被视为家庭资产多元化的一部分，不过它的主要作用是保障和传承，而不是直接的财富增值。
适合谁？不适合谁？
适合考虑终身寿险的人群主要包括：希望为家庭提供长期财务保障的中高收入者、有资产传承需求的家庭、高净值人群以及对税务优化有需求的人。对于那些经济基础较为稳定、预算充足的人来说，终身寿险既能提供保障，又具备一定的理财属性。
不适合的则主要是预算有限、短期保障需求强烈的人群。因为终身寿险的前期保费较高，如果现金流紧张，可能会影响基本生活。此外，追求高收益、愿意承担较高投资风险的人，也许会更倾向于股票、ETF是什么？和指数基金的区别到底在哪里等其他投资方式。
优势、风险与常见误区
终身寿险的主要优势在于保障终身、现金价值累积、财富传承和税务优化。但它的风险在于：前期现金价值增长缓慢， surrender（退保）时可能面临损失，产品结构较为复杂，需要长期持有才能发挥优势。而且，由于保险公司资质、政策调整等因素，也存在一定的政策与信用风险。
很多人误以为终身寿险是“稳赚不赔”的理财产品，或误以为可随时像银行存款一样取现。实际上，终身寿险的流动性有限，提前退保会造成损失。它的投资回报率通常低于高风险投资产品，更多是稳定和保障为主。
正确认识终身寿险
终身寿险是一种兼具风险保障和资产配置功能的保险产品，更适合长期规划和家庭财富传承需求。对于想要获得终身保障、兼顾资金安全和适度增值的人来说，它是资产配置中的一环，但并非适合所有人。理性评估自身需求和财务状况，才能更好地发挥这类产品的作用。
